長實擬48億全購英房託Civitas

2023-05-10 00:00

長實公布,向在英國上市的房地產投資信託基金Civitas Social Housing,提出現金全購並私有化。
長實公布,向在英國上市的房地產投資信託基金Civitas Social Housing,提出現金全購並私有化。

(星島日報報道)長實(1113)公布,向在英國上市的房地產投資信託基金Civitas Social Housing,提出現金全購並私有化,每股作價80便士,較公布前一天股價有44.4%溢價,預計總作價4.85億英鎊(約48.11億港元)。長實特別項目總監趙汝成認為,Civitas有穩健收入及可靠回報,有助擴充環球房地產資產組合。
在提出要約後,Civitas昨日股價一度大漲44.2%,至79.9便士,接近收購價。
須待股東通過及監管核准

長實提出,以現金每股80便士全面收購Civitas Social Housing,並獲得Civitas董事會推薦。收購價較Civitas前一天收市價高44.4%,以該基金3月底每股資產淨值109.16便士計,則折讓26.7%。有關收購須75%股東接納才獲通過,並須獲英國競爭和市場管理局核准。

趙汝成表示,Civitas具備穩健收入及可靠回報的特質,既符合長實的投資準則,亦可擴充該集團的環球房地產資產組合,其促進提供社區護理範疇亦甚具意義。

Civitas所持資產包括專業支援房屋及家居護理房屋,專門為18歲至65歲患有長期學習障礙或心理健康問題的成年人提供住所,在其所處社區為他們提供最佳的生活質素,同時可為英國政府減省大量開支。

資料顯示,Civitas目前擁有697個房屋資產及4594份租約。於去年9月底止半年度,Civitas的淨租金收入及年度合約租金,均按年增約6%,派息也增加2.7%。自Civitas上市以來,長實的聯屬公司一直擔任其投資顧問。

長實在收購協議指出,鑑於近期宏觀經濟不明朗導致融資市場動盪,長實強大的財務狀況將有助Civitas在營運層面獲得未來的融資承諾,同時在收購過程不會對租戶帶來干擾,而收購完成後亦會與業務各方維持關係。長實預期,Civitas將保持其於英國社會房屋供應商的領導地位。
長實支持有助獲融資承諾

Civitas董事會就提到,雖然長實的出手低估了該基金的長遠前景,但意會到當前環境對經營帶來諸多挑戰,包括市場對行業看法非常負面,股價長期亦出現折讓。

近年長和系在英國業務有不少大舉動,包括長實去年以12.1億英鎊,出售英國倫敦甲級商廈5 Broadgate,投資4年回報達45%;2019年亦以27億英鎊收購英國酒館營運商Greene King,成其主要業務之一。

長和(001)近年亦連同英國在內,出售歐洲多項發射塔資產,總作價100億歐羅;近日有傳長和旗下電訊商3英國,將在月內完成與另一家電訊商Vodafone合併。
 

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