罗素指数修订权重上限 7万亿美元股票基金料换马

指数公司富时罗素 (FTSE Russell)公布，明年3月将对旗下美国增长及价值指数大幅修订，限制大型成分股的权重，预计超过7万亿美元的股票基金将要「换马」。

富时罗素表示，将对罗素风格指数（Russell US Style Indexes），包括一系列的增长股及价值股指数的成分股设置权重上限：任何一家公司市值，在指数中所占比例将不会超过22.5%；而占比4.5%或更大的公司，合计则不超过该指数的45%。

调整从明年3月21日收市后生效，并在每季和年度的检讨后进行。

应付大型科技股权重过高问题

富时罗素表示，该上限机制是在8月进行谘询后，收到了普遍支持的意见。报道指，调整旨在回应市场对大型科技股在许多投资组合中占比过高，以至于触及监管限制的问题。两个月前，另一指数公司标普道琼斯指数公司亦进行了类似调整，以减轻大型公司的主导地位。

罗素风格指数被不少基金采纳为投资基准，该指数涉及价值7.2万亿美元的股票资产，占罗素所有指数关联资产总额的68%。