沙特阿美集資額較預期小 或未能衝擊全球最大IPO寶座

沙特阿拉伯國營石油公司沙特阿美開始在國內招股，最快下月在國內交易所上市。不過，集資額較預期小，未必能成全球歷來最大新股招募（IPO）。 沙特阿美公布更多招股詳情，每股指導價範圍介乎30至32里亞爾。發售約30億股，相當於總股本1.5%，是公司曾經考慮發售規模的一半。公司估值介乎1.6至1.7萬億美元之間，明顯低於沙特王儲穆罕默德最初尋求的2萬億美元。 如果以上限定價、集資超過250億美元，有望打破阿里巴巴2014年在美股上市的紀錄，成為全球歷來最大型新股。不過，一旦只以中位數甚至下限定價，則只能成為第二大的新股。 據報外國投資者反應較冷淡。英國《金融時報》引述銀行界指，雖然沙特阿美過去數周曾到訪中國、俄羅斯等尋求認購，但不少外資機構都認為，1.2萬至1.5萬億美元的公司估值才較合理。 彭博報道，沙特阿美已取消前往美國、加拿大和日本等舉行投資者推介會，招股書亦沒有列出基礎投資者。意味今次招股可能要依賴國內投資者。據報沙特金融管理局已經將個人投資者在新股的貸款限制擴大一倍，至相當於現金投資的兩倍。 沙特阿美行政總裁納薩雖然同意未來二十年全球石油需求可能見頂，但強調由於生產成本低，公司屆時有望提高市佔率。 至於海外上市，雖然港交所等曾積極爭取「落戶」，但由於上市後限制再出售股份，意味最快明年下半年才有進展。