(星島日報報道)為了吸引更多基金以香港為基地和在港發展業務,財政司司長陳茂波昨日公布,政府將於未來幾個月,會為私募基金建立有限合夥制度的建議,向業界進行諮詢。 此外,香港創業及私募投資協會副主席雷約翰表示,稅務優惠及私募基金管理人的發牌制度均需要配合,才可促成更多基金駐港,期望於兩年內可落實以上改革,屆時本港才可追上新加坡在私募基金市場上的發展。

  陳茂波昨日出席2019年亞洲私募投資論壇時指出,香港作為亞洲第二大私募基金市場,截至2018年中,本地私募基金管理資產規模達到1520億元美元,佔亞洲區的16%,但較2013年的18%,則下跌了兩個百分點。去年上半年,香港私募基金共集資120億元,為亞洲區總集資額的兩成。他又表示,為滿足私募基金的需求及保障投資者,政府有計畫引入私募基金建立有限合夥制度。

  私募股權基金採用有限合夥制形式,可避免雙重徵稅,並通過獎勵和約束條款,令在所有權和經營權分離的情形之下,經營者與所有者的利益一致,促進普通合夥人和有限合夥人在同一投資項目的分工協作。

  同場的雷約翰亦表示,近年為防止離岸避稅並維護稅收體系的完整性,經濟合作暨發展組織(OECD)在稅務制度上作出多番修改,令離岸的基金難以經營。為了提供更多誘因,吸引基金轉移基地至香港以在岸形式操作,香港提供有限合夥制和稅務優惠十分重要。

  於業界討論多時的豁免基金繳付利得稅修訂條例草案,於去年12月初已進入二讀,並於昨日立法會委員會進行第二次審議。草案所修訂的方向,獲得11個業內專業團體的認同,包括四大會計師行、會計師公會及香港創業及私募投資協會等。

  雷約翰指,目前95%的本港私募基金是以開曼群島為基地,若他們轉移陣地到香港,包括基金經理及整個團隊,而香港可豁免其繳付利得稅,再加上本港與內地有避免雙重徵稅和防止偷漏稅的安排,相信可大大提升中港兩地的私募基金的跨境投資。

  另一是私募基金管理人的牌照問題。雷約翰指,早前與本港證監會做過初步檢視,其協會會員之中,只有約三分之一會員所持現時證監會所認可的牌照,言則有三分之二的私募基金管理人需要在未來取得本港合資格牌照,才可在本港經營私募基金業務。

  他期望,可在證監現有牌照框架之下,令私募基金管理人合規,而毋須修例增加牌照。雷約翰指,就以上各項改革,目前正向業界收集意見,再向證監會反映及討論如何推進。